Er din risikotoleranse høy nok til å investere? Følg slakteriet

Innholdsfortegnelse:

Er din risikotoleranse høy nok til å investere? Følg slakteriet
Er din risikotoleranse høy nok til å investere? Følg slakteriet

Video: Er din risikotoleranse høy nok til å investere? Følg slakteriet

Video: Er din risikotoleranse høy nok til å investere? Følg slakteriet
Video: This Breakthrough Fusion Technique May Be The Future Of Energy 2024, Mars
Anonim
Etter hvert som jeg har blitt eldre, har risikotoleransen minkt jevnt. Derfor har jeg bare fått 30% av min nettoverdi tildelt de offentlige markedene. Når du samler nok rikdom, vil du ikke lenger ha så mye eksponering for eiendeler som er immaterielle, risikable og vanskelige å kontrollere. Det er bare for mye på spill.
Etter hvert som jeg har blitt eldre, har risikotoleransen minkt jevnt. Derfor har jeg bare fått 30% av min nettoverdi tildelt de offentlige markedene. Når du samler nok rikdom, vil du ikke lenger ha så mye eksponering for eiendeler som er immaterielle, risikable og vanskelige å kontrollere. Det er bare for mye på spill.

For eksempel, la oss si at du har en respektabel $ 200,000 investert i markedet. Hvis porteføljen din mister 30% av verdien, kan du likevel gjøre opp $ 60 000 tapet gjennom bidrag fra dine ulike inntektskilder. Det kan ta litt tid, men basert på nåværende medianinntektsnivåer er $ 60 000 ikke et uopprettelig tap.

Hvis du mister 30% på en $ 2 millioner portefølje, utgjør $ 600,000 en maling! Hvis $ 2 millioner var avledet for det meste fra mellomklasse lønn du tjente i løpet av tiårene, har du stort sett skrudd deg ut av å leve av en $ 2 millioner portefølje hvis du planla å pensjonere da. Du kan være død lenge før du noen gang kommer tilbake til selv.

MARKEDSHISTORIEN AVSLUTER

Noen kan tenke: Jo mer penger du har, desto større risiko kan du ta! På 20-tallet pleide jeg å tenke på denne måten. Å, å være ung og så fet. Når du blir eldre, slutter du å tenke bare om deg selv og begynne å tenke på å ta vare på dine aldrende foreldre, din ektefelle, dine barn og andre mennesker rundt deg som er mindre heldige. Ansvaret øker med alderen. De minker ikke.

I tider med volatilitet er det alltid en god ide å revurdere risikotoleransen din. Dette siste oksemarkedet skapte "investeringsguruer" ut av mange mennesker som aldri har opplevd en nedgang. Nedturer kommer alltid. Spørsmålet er om du har risikotoleransen til å holde fast til gjenopprettingen?

En korreksjon på aksjemarkedet er vanligvis definert som en 10% eller større dråpe i en hovedindeks som S & P 500. Men som vi vet fra historien, bearer markeder noen ganger riktig mye mer enn 10%. Ta en titt på diagrammet under hvilke detaljer tidligere nedgangstider.

Historien om Stock Market Tap
Historien om Stock Market Tap

Aksjemarkedet kan enkelt gå ned 50% + over en 5-10 års periode. Hvis du må selge under et bjørnmarked, vil du sannsynligvis savne store gevinster senere. Et 50% nedgang i en investering krever en økning på 100% bare for å komme tilbake til hvor du startet. Hva investorer trenger er tid i markedet for å motstå alle slag.

Nå som vi har gjennomgått historien om aksjemarkedet, er det lett å se hvordan vi kan korrigere ytterligere enn 10% gitt treg sysselsetting, problemer i Europa og Kina, verdsettelser i den øvre enden av historiske områder, stigende renter, en boble i private equity, og bremse bedriftsresultatet.

Aksjemarkedet har en tendens til å være en stor harbinger av ting som kommer. Når aksjemarkedet går, så går eiendomsmarkedet, arbeidsmarkedet, private equity markedet og alt annet.

FØLG SLAGRETTEN FOR INVESTERING

Hvis du ikke klarer å motstå en 50% nedgang i aksjekursene, så ikke investere i aksjemarkedet. De som ikke er villige til å miste 50% av sin kapital, vil uunngåelig få panikk å selge og savne en sannsynlig tilbakegang.

For de som ikke hadde mye kapital investert i 2008-2010-krasj, er det mer enn sannsynlig at du er overbevist om risikotoleransen din. Det vanlige svaret på en 50% korreksjon er "Jeg skal bare kjøpe mer!"Og"Aksjer er på salg!"Disse typer svar viser enten mangel på minne eller mangel på erfaring i vanskelige tider.

Hvis aksjemarkedet krasjer med 50%, blir alt annet også knust. Din jobbtaprisiko økte bare med 10X. Din entreprenørinntekt blir slaktet fordi kundene slutter å bruke penger. Non-prime eiendomsmegling vil oversvømme markedet, sende prisene lavere. Når verden er i ferd med å kollapse rundt deg, er alt du ønsker å gjøre, å skaffe så mye penger som mulig.

Hvis Apples inntjening er nede med 50% og AAPL-aksjene også er nede med 50%, er Apple ikke til salgs. Det er verdsatt basert på pris til inntjeningsmultipler er fortsatt det samme. Den eneste gangen en aksje er til salgs er når den nåværende verdivurderingen overdrekker rabatter fremtidige fortjenesteforventninger. Vennligst forstå dette grunnleggende konseptet.

Være ærlig med din risikoforståelse

"Ikke forveksle hjerner med et oksemarked." - Humphrey Neill.

Vær ærlig med din risikotoleranse ved nøye å analysere din nettverksmakeup for å beskytte deg selv og dine pårørende. Bare fordi noen har 90% + av sin nettoverdi på aksjemarkedet, betyr ikke at du burde også.

Med ~ 30% av min nettoverdi i aksjemarkedet, ville min nettoverdi ta minst 15% i tilfelle en 50% korreksjon. Dessverre, hvis S & P 500 er cratering med 50%, vil min eiendomsmegling og forretninger trolig også brenne i helvete også. Å ha bare ~ 10% av min nettoverdi i CDer og kontanter, har bare ikke lyst til nok lenger.

Jeg er bracing for noen magre tider fremover, og det burde du også. I løpet av de neste 12 månedene er planen min å spare så mye penger som mulig, finne en heltidsjobb eller nye konsulentmuligheter, og se etter flere samarbeidspartnere på nettet. Jeg har også gjort noen signifikante vektingsendringer i min aktivt forvaltede Motif Investing-portefølje og min "avgangspakkeportefølje" som forberedelse til en vanskelig 2016. Hva med deg?

Laster inn …
Laster inn …

INVESTER ANBEFALING

Invester pengene dine effektivt: Wealthfront, den ledende digitale rikdomskonsulenten, er et utmerket valg for de som vil ha de laveste prisene, og kan ikke plage seg aktivt med å styre pengene sine selv når de har gått gjennom oppdagelsesprosessen. Du trenger heller ikke å være en akkreditert investor, da deres minimum er bare $ 500 for å komme i gang.

I det lange løp er det svært vanskelig å overgå noen indekser, derfor er nøkkelen å betale de laveste kostnadene som er mulige mens de investeres i markedet. Wealthfront belaster $ 0 i avgifter for de første $ 15.000 hvis du registrerer deg via linken min og bare 0,25% for noen penger over $ 10,000. Du trenger ikke engang å finansiere kontoen din for å se de ulike ETF-porteføljene de skal bygge for deg, basert på din risikotoleranse. Invester dine tomgangspenger billig, i stedet for å la det miste kjøpekraft på grunn av inflasjon.

Anbefalt: